perjantai 30. lokakuuta 2020

Nordean indeksirahastot esittelyssä

Otetaan käsittelyyn viimeinen iso indeksirahastotarjoaja, eli Nordea. Tässä tekstissä tutustutaan tarkemmin, millaisia indeksirahastoja Nordealla on.

Sarjassa on aiemmin käsitelty Nordnet, Osuuspankki, Seligson, S-Pankki ja Handelsbanken. Linkit tarkasteluihin löydät indeksirahastot tarjoajittain -sivulta. Sivu sisältää taulukot valikoimista sekä tarkempien tarkastelujen päivitysajankohdat.

Nordealla on ainakin viisi erilaista indeksirahastoa tarjolla. Rahastojen kaivaminen nettisivuilta on vaikeaa, koska indeksirahastoille ei ole omaa kategoriaansa. Tästä iso miinus Nordealle! Kovasti yritetään saada sijoittajaa tarttumaan ennemmin heidän puolipassiivisiin Enhanced -rahastoihinsa.

Kaikki tekstin tiedot on päivitetty 14.7.2021. Lähteet: Nordea ja Morningstar. Huom. tiedot muuttuvat ajan myötä, joten tarkista aina itse ajantasaiset tiedot.
 
Muutoksia edellisiin versioihin: 
- 14.7.2021: SPP:n rahastojen juoksevat kulut laskeneet hieman
- 2.1.2021 Lisätty taulukoihin mukaan SPP Aktiefond Global ja SPP Emerging Markets SRI -rahastot. Lisähuomatuksena Nordea tarjoaa myös passiivisen Spiltan Aktiefond Investmentbolag -rahaston valikoimassaan.
 
 

Valikoima

Koska rahastoja on vain viisi, niin ne esitellään yhdessä taulukossa.

Taulukoiden kenttien selitykset: 
  • Vertailuindeksi on indeksi, jonka sisältöä rahasto pyrkii seuraamaan niin osakkeiden kuin niiden painotustenkin suhteen.
  • Juoksevilla kuluilla tarkoitetaan rahaston vuosittaisia kokonaiskuluja. 
  • Rahastojen tuotoista olen nostanut esiin viimeisen 1 vuoden sekä 5 vuoden tuotot.  
  • Rating on Morningstarin tähtiarviointi, jossa rahastoa on verrattu suhteessa muihin saman luokan rahastoihin. 5 tähteä on korkein mahdollinen arvosana.

Nordea tarjoaa omista indeksirahastoistaan sekä kasvu- että tuotto-osuudet. Kasvuosuudet, eli rahasto-osuudet, jotka sijoittavat saamansa osingot uudelleen rahastoon, ovat ensisijaisesti tarjolla. Tuotto-osuuksille on oma kategoriansa nettisivuilla. 
 
SPP:n rahastot ovat kasvuosuuksia. Kaikki rahastot ovat rakenteeltaan fyysisiä, eli ne omistavat lähtökohtaisesti indeksin mukaiset osakkeet.


Nordea tarjoaa kaksi SPP:n indeksirahastoa, jotka ovat myös Nordnetin valikoimissa. Nordeassa olevien SPP:n rahastojen rahastovaluuttana on Ruotsin kruunu, kun taas Nordnetissa sijoitetaan euroa perusvaluuttana käyttäviin saman rahaston osuuksiin. 
 
SPP:n rahastot erottuvat halvempien kulujensa vuoksi selkeästi Nordean omista indeksirahastoista.

  • SPP Globalista olen kirjoittanut tarkemman postauksen. Lyhyesti sanottuna rahasto sijoittaa kohtuullisilla kuluilla niin maailman kehittyneisiin maihin (USA, Eurooppa, Japani ym.) kuin myös kehittyviin maihin (Kiina ym.) saman rahaston alla. Osakesijoituksia sillä on tällä hetkellä 2 007, joista suurimmat omistukset ovat Apple, Microsoft ja Amazon (tieto 30.6.2021).
  • SPP Emerging Markets sijoittaa kehittyvien maiden osakkeisiin pääasiassa Aasiassa ja sen suurimmat kohdealueet ovat Kiina, Taiwan ja Etelä-Korea. Osakesijoituksia rahastolla on 781, joista suurimmat ovat Taiwan Semiconductor Manufacturing, Tencent ja Alibaba Group (tieto 30.6.2021).

Nordealla on lisäksi omat indeksirahastot maailmaan, Eurooppaan sekä Suomeen. Kaikkien rahastojen vuosittaiset juoksevat kulut ovat 0,50 %. 

  • Maailma -rahasto sijoittaa maailman kehittyneisiin maihin ja omistuksista 66 % kohdistuu Yhdysvaltoihin. Osakesijoituksia rahastolla on 1 542, joista suurimmat ovat Apple, Microsoft ja Amazon (tieto 31.5.2021).
  • Eurooppa -rahasto sijoittaa yli 400 eurooppalaiseen osakkeeseen. Omistukset painottuvat Iso-Britanniaan, Ranskaan, Sveitsiin ja Saksaan. Suurimmat omistukset ovat Nestle, ASML Holding ja Roche (tieto 31.5.2021).
  • Suomi -rahasto sijoittaa tällä hetkellä 50 Suomessa listattuun yritykseen. Nordea, Sampo ja Kone ovat sen suurimmat sijoitukset 31.5.2021 tiedoilla.

Huom. Nordean rahastojen nimet ovat vaihtuneet pari vuotta sitten. Nimissä oli ennen indeksirahasto passiivisen sijasta, esim. Nordea Eurooppa Indeksirahasto. Vanha nimi tuli vastaan Morningstarissa, joten uusi ei ole päivittynyt joka paikkaan.

 

Rahastojen vastuullisuus

Morningstarin Vastuullisuusratingit ovat rahastoille seuraavat: 

Suomi -rahasto erottuu erinomaisella vastuullisuusarvosanallaan, muut rahastot saavat saman 3/5 arvioinnin.


Rahastosijoittaminen Nordeassa

Nordean pankkiasiakkuudesta voidaan periä kuluja. Rahastojen kaupankäynti verkkopankissa on kulutonta, eli toimeksiannoista ei peritä merkintä- tai lunastuspalkkiota. Minimikertasijoitussumma Nordean omiin rahastoihin on 10 euroa. SPP:n rahastoilla minimisumma näyttäisi olevan 20 euroa. Indeksirahastoihin on myös mahdollista kuukausisäästää. 

Huomautus: Nordea ei näköjään edes näytä kaikkia tarjoamiaan indeksirahastoja verkkosivujen Rahastot Nyt -palvelun kautta. Lisää vaihtoehtoja löytyy kirjautumalla verkkopankkiin ja valitsemalla vanhalta sivustolta: 

Säästöt ja sijoitukset -> Kaupankäynti -> Osta ja myy -> alasvetovalikosta tuotteeksi rahastot. Hakusanaksi "passiivinen" Nordean omille rahastoille ja "SPP" kahdelle muulle.

Rahastot löytyvät myös Nordea Investorista ainakin selaimella samoilla hakusanoilla polusta: Kaupankäynti -> Rahastot -> Rahastohaku

 
Onko sinulla kokemusta Nordean rahastoista?

sunnuntai 25. lokakuuta 2020

Minä sijoittajana

Selailin äskettäin Arvopaperi -lehden nettiversiota ja vastaan tuli Sijoitin viimeksi -palsta, jossa vaihtuva vieras vastaa sijoitusaiheisiin kysymyksiin. Päätin itsekin vastailla samoihin kysymyksiin ja kirjoittaa vastaukset ylös postaukseen. Luvassa siis lisätietoa minusta sijoittajana.

 

1. Miten aloitit sijoittamisen?

Monta vuotta pohdin sijoittamisen aloittamista, mutta tuntui ettei aika ja kiinnostus riitä asioiden opiskeluun. Aihepiiri tuntui niin vieraalta ja hankalalta itselle, koska lähipiirissäni ei ole ollut sijoittajia.

Viime vuoden alkupuolella (2019) lehdessä tuli kuitenkin vastaan arvostelu Sijoittajaksi 7 päivässä -kirjasta ja innostuinkin sen perusteella varaamaan uunituoreen kirjan kirjastosta. Kirja avasi silmäni, ettei sijoittaminen vaadi välttämättä yksittäisiin yrityksiin tutustumista. Indeksirahastojen ja ETF:ien avulla pääsee helpommin liikkeelle ja samalla hajautuksen kuntoon heti alusta lähtien. Tämä innosti minut alkuun ja kahlasin läpi useamman muunkin sijoituskirjan oppiakseni lisää. 

Maaliskuussa 2019 avasin sitten arvo-osuustilin Nordnettiin ja tein ensimmäisen pienen rahasto-oston Superrahasto Suomeen. Seuraavien kuukausien aikana loin itselleni sijoitussuunnitelman ja suunnittelin salkkuun mukaan tulevat rahastot. Aloin laittamaan rahaa sijoituksiin joka kuukausi. Muutama rahasto on tullut matkan varrella lisää, mutta muuten samoilla pohjilla mennään edelleen.


2. Luonnehdi itseäsi sijoittajana.

Sijoittajana olen harkitseva, pitkäjänteinen ja varsin turvallisuushakuinen. Pidän kiinni sijoitussuunnitelmastani ja sijoitan vain rahaa, jota en tule tarvitsemaan vuosikymmeniin. Toisaalta olen valmis ottamaan hallittua riskiä rahastojen kautta. 

3. Miten sijoituksesi jakautuvat eri omaisuuslajeihin?

Sijoitussalkussani kaikki sijoitukset kohdistuvat osakkeisiin rahastojen ja ETF:ien kautta. Indeksirahastot ovat pääosassa. Korkosijoituksia en kaipaa ainakaan tässä vaiheessa salkkuuni. Salkun lisäksi säästän ASP-tilille ja minulla huomattava puskuri säästötilillä yllättäviä tilanteita ja tulevaisuutta varten.

4. Entä maantieteellisesti?

Sijoitukseni ovat maailmanlaajuisesti hajautettuja niin kehittyneisiin kuin kehittyviinkin maihin. Indeksirahastoilla hajautus hoituu helposti.

5. Miten seuraat markkinoita?

Seuraan omien sijoitusteni kannalta olennaisia indeksejä ja ETF:iä lähes päivittäin Investing.com -sovelluksen avulla. Luen myös keskustelua Sharevillessä. Toisinaan selailen Arvopaperin nettisivuja ja näköislehteä. Sähköpostiin tilaan Nordean aamukatsausta, jota tulee silloin tällöin mielenkiinnosta luettua. 

6. Miten taustasi vaikuttaa sijoituspäätöksiisi?

Koen, että opiskelutaustani yliopistossa tuo analyyttistä asennetta sijoittamista kohtaan. Kyseenalaistan tietolähteitä, vertailen ja haluan itselle ymmärryksen asioista ennen kuin teen ratkaisuja. Tykkään pyöritellä omia sijoitusjuttuja Excelissä.  

7. Mitä periaatteita noudatat sijoittaessasi?

Sijoitan vain sellaiseen, minkä itse ymmärrän. Siksi esimerkiksi synteettiset rahastot rajautuvat salkun ulkopuolelle. Ostan säännöllisesti joka kuukausi lisää rahasto-osuuksia markkinatilanteesta huolimatta. Tavoitteena olla myymättä mitään pitkään aikaan.

8. Kenen kanssa keskustelet sijoittamisesta?

Tosielämässä minulla ei ole ihmisiä, joiden kanssa voi kunnolla keskustella sijoittamisesta ja esimerkiksi pallotella sijoitusideoita. Muutaman henkilön lähipiiristä olen saanut aloittamaan sijoittamisen, mutta syvällisempää keskustelua heidän kanssaan ei tule, koska kiinnostuksen ja ymmärryksen taso on kuitenkin eri luokkaa. 

Ylipäätään koen, että sijoittamisesta puhumisen kynnys esimerkiksi kavereiden kanssa on tosi korkealla. Etenkin naisena koen, että sijoittamisen esiin tuominen voi naisseurassa luoda ennakkoluulojen takia minusta väärän kuvan muille. Siksi pidän sijoittamisen pääasiassa omana tietonani. Blogin aloittaminen on tuonut mukanaan mukavan ympäristön, jossa voi keskustella muiden asiasta kiinnostuneiden kanssa.

9. Mihin sijoitit viimeksi?

Pari päivää sitten tein kuukausittaisia ostojani seuraaviin rahastoihin: SPP Global, Handelsbanken USA Indeksi ja Spiltan Aktiefond Investmentbolag.

10. Mitkä ovat suosikkiyhtiösi Helsingin pörssissä?

En ole sijoittanut suoriin osakkeisiin tai perehtynyt tarkemmin yrityksiin, joten suosikkini muodostuvat täysin mielikuvien mukaan. Tykkään Marimekosta brändinä ja minulla on heidän tuotteitaan vaatteista lakanoihin ja astioihin. Ihan sillä perusteella kyseessä on suosikkiyhtiöni. 

Toinen itseä kiinnostava yritys on Kone. Heidän hissejään ja liukuportaitaan tulee aina bongailtua ulkomailla ja koettua pientä ylpeyttä kun suomalainen tuote tulee vastaan. Olen myös lukenut kaksi Koneen taustalla olevasta Herlinin perheestä kertovaa kirjaa (Koneen ruhtinas ja Tuollapäin on highway), joten taustatarinaan on hieman kosketusta.

11. Mihin sijoittaisit nyt 50 000 euroa?

Haastava kysymys! Luultavasti jättäisin summasta ainakin puolet odottamaan ensiasunnon ostoa ja loput sijoittaisin pääasiassa indeksirahastoihin ajallisesti hajauttaen.

12. Mikä on ollut suurin onnistumisesi sijoittajana?

Lyhyellä puolentoista vuoden sijoitusurallani parhaimpana onnistumisena pidän sitä, että pystyin pitämään kiinni sijoitussuunitelmastani kevään pörssiromahduksen aikana, enkä mennyt paniikkiin. Myyntihaluja ei esiintynyt ollenkaan ja sain tehtyä lisäostoja edullisemmilla hinnoilla.

13. Entä suurin virheesi?

En koe tehneeni mitään huomattavia virheitä, jotka kaduttaisivat. Tietämys kasvaa matkan varrella ja kaikki valinnat eivät välttämättä tunnu enää yhtä järkeviltä kuin päätöksiä tehdessä. 

Kovasti omaan mielialaan tietystä sijoituskohteesta vaikuttaa se, onko se pärjännyt tällä lyhyellä ajanjaksolla hyvin vai huonosti. Norjan indeksirahasto on tässä mielessä noussut negatiivisena esiin, mutta ajattelin rauhassa seurata miten se pidemmällä aikavälillä kehittyy. Nykyään ymmärrän paremmin, miten esimerkiksi öljyn hinnan kehitys vaikuttaa kyseiseen rahastoon.

 

Bonukset: 

Ikä: 30 vuotta

Mitä mielessä? Koronan hurja leviäminen Euroopassa hirvittää ja koko kriisin pidempiaikaiset seuraukset.

Vapaalla: kirjoitan tätä blogia, valokuvaan, sisustan, liikun luonnossa ja urheilen

Odotan: joulua ja koronatilanteen helpottamista

 

Tällaista osittain kevyempää sisältöä tällä kertaa. Olisi mukana nähdä muidenkin bloggaajien vastauksia samoihin kysymyksiin.

sunnuntai 18. lokakuuta 2020

Sijoitukset tarkastelussa: Nordnet Indeksirahasto Suomi

Tarkastellaan tänään jälleen yhtä sijoituskohdettani tarkemmin. Vuorossa on Nordnetin Indeksirahasto Suomi, joka tunnettiin aiemmin Suomen Superrahastona. Kyseessä on Nordnetin kuluton "sisäänheittotuote".

Kyseinen Suomi -indeksirahasto on sijoitussalkussani pienenä lisänä 4 prosentin osuudella. 

Kirjoituksen lähteinä on käytetty Morningstaria ja Nordnetia. Tiedot on päivitetty 6.7.2021. Huom. ajan myötä tiedot voivat muuttua, joten tarkistathan itse ajantasaiset tiedot.


Yleistiedot

 

Vuonna 2014 perustettu rahasto sijoittaa osakkeisiin seuraamalla OMX Helsinki 25 -indeksiä. Kyseinen indeksi sisältää Helsingin pörssin 25 vaihdetuinta osaketta. Saadut osingot uudelleen sijoitetaan takaisin rahastoon. Rakenteeltaan rahasto on fyysinen, eli se sijoittaa suoraan fyysisiin osakkeisiin.

Rahaston suuri kilpailuvaltti on kuluttomuus: sen vuosittaiset juoksevat kulut ovat 0 %. Myös rahasto-ostot ja -myynnit ovat Nordnetissa maksuttomia.

Vastuullisuuden osalta rahasto on saanut parhaimman mahdollisen arvosanan Morningstarilta. 


Kehitys

Rahaston kehitys viimeiseltä viideltä vuodelta näyttää seuraavalta:

Viidessä vuodessa rahaston arvo on noussut 105 %. Vuoden 2021 aikana rahasto-osuuden arvo on noussut 5.7.2021 mennessä 21 %.

Alla on taulukko rahaston vuosituotoista viime vuosilta:


Omistukset

Rahasto tosiaan sijoittaa 25 suomalaiseen osakkeeseen, joista 10 suurinta omistusta on lueteltu alla olevassa taulukossa osuuksineen:

Yhteensä 10 suurinta omistusta kattavat 74 % rahastosta. Neljä suurinta (Neste, Nokia, Kone ja Nordea) ovat varsin suurilla, 10 prosentin painoilla mukana ja yhdessä ne muodostavat 40 % koko rahastopääomasta.

Avataan yrityksiä vielä muutamalla sanalla. Lähteenä käytetty wikipediaa.

  • Neste on öljynjalostusyhtiö ja maailman suurin jätteistä ja tähteistä valmistetun uusiutuvan dieselin tuottaja.
  • Kone on tuttu hissien sekä liukuportaiden ja -ovien valmistaja
  • Sampo on finanssikonserni, joka harjoittaa vakuutus- sekä sijoitustoimintaa. Vakuutusyhtiö If kuuluu konserniin. Sampo omistaa myös osuuden Nordeasta. 
  • Nordea on pääasiassa Pohjoismaissa toimiva pankki
  • UPM toimii metsäteollisuudessa valmistaen esimerkiksi sellua, erilaisia papereita sekä tarramateriaaleja.
  • Nokia toimii tietoliikennealalla keskittyen verkkoinfrastruktuuriin.
  • Stora Enso on toinen metsäteollisuusyritys kymmenen joukossa. Se valmistaa mm. pakkauksia, paperia sekä biomateriaaleja.
  • Elisa on tietoliikenne- ja digitaalisia palveluita tarjoa yritys.
  • Fortum on energiayhtiö, joka mm. tuottaa ja myy sähköä sekä lämpöä. 
  • Kesko toimii kaupan alalla niin päivittäistavarakaupassa, rakentamisen ja talotekniikan alalla kuin myös autokaupassa. Kesko on K-ryhmän taustalla.
 

Loput 15 rahaston sisältämää yhtiötä ovat aakkosjärjestyksessä: Cargotec, Huhtamäki, Kemira, Kojamo, Konecranes, Metso Outotec, Metsä Board, Neles, Nokian Renkaat, Orion, Outokumpu, Telia, TietoEVRY, Valmet ja Wärtsilä.

 

Sektorit

Rahaston omistukset jakautuvat toimialoittain seuraavasti:

Teollisuustuotteet ja -palvelut on rahaston suurin toimiala. Rahaston omistuksista tähän toimialaan osuvat esimerkiksi Kone, Metso Outotec ja Wärtsilä. 

Nordean ja Sammon iso rooli rahastossa nostaa rahoituspalvelut toiseksi suurimmaksi toimialaksi. 

Kolmanneksi suurin toimiala on perusteollisuus, jota edustavat pääasiassa metsäteollisuusyritykset UPM, Stora Enso ja Metsä Board.  

 

Miksi sijoitan rahastoon?

Superrahasto Suomi (rahaston entinen nimi) taisi olla ensimmäinen rahasto ja samalla ensimmäinen sijoitus, johon olen laittanut rahaa. Kuluttomuus ja mainostus tehosi minuun ja halusin kyseisen rahaston osaksi salkkuani. Rahastossa houkutti myös hyvä tuottohistoria ja helppo keino sijoittaa Suomen markkinoille. 

Alun perin suunnittelin kyseiselle rahastolle 10 % osuutta salkusta, mutta matkan varrella olen päätynyt pudottamaan Suomen painoa pienemmäksi. Tällä hetkellä Suomen indeksirahaston osuus on vajaa 4 % sijoitussalkustani. Uskon, että rahasto pysyy osana salkkuani jatkossakin.

Oletko sinä ollut tyytyväinen Suomi indeksirahastoon sijoituskohteena?


Aiemmin julkaistut rahastotarkastelut:
SPP Aktiefond Global
Handelsbanken USA indeksi
BlackRock iShares Core MSCI World ETF (EUNL)
  
 
Sinua voisivat kiinnostaa myös seuraavat tekstini:
 
 
 

lauantai 10. lokakuuta 2020

Salkkuni 10 suurinta osakesijoitusta rahastojen kautta

Kurkistetaas vaihteeksi omaan sijoitussalkkuuni. Sijoitan tosiaan vain rahastoihin ja ETF:iin. Minulla ei suoria osakkeita, mutta kaikki rahastoni toki osakkeisiin sijoittavat. 

Mielenkiinnosta lähdin tutkailemaan, mitkä ovat rahastojen kautta tulevat 10 suurinta osakesijoitusta salkussani.

 

Salkun koostumus

Palautellaan ensin mieleen, mistä sijoitukseni koostuvat:

 

Vajaa puolet salkustani koostuu iSharesin maailma-ETF:stä sekä SPP:n maailmarahastosta. Handelsbankenin USA indeksin osuus on 20 %. Teknologia- ja terveydenhuoltorahastot sekä kehittyvien maiden ETF muodostavat kukin 6 - 8 prosentin osuuden salkusta. Loput kolme rahastoa sijoittavat Pohjoismaihin. 

 

Mitä kautta tarkempaa tietoa omistuksista?

Kun lähdin tutkimaan salkun suurimpia osakesijoituksia, käytin apuna Morningstarin X-Ray -työkalua. Olen tehnyt tunnukset kyseiselle sivulle ja ylläpidän omaa tapahtumasalkkua Salkku-valikon alla. Lisäilen salkkuun aina uudet ostoni, joten se pysyy ajantasalla. 

Salkkua suunnitellessa olen hyödyntänyt myös seurantasalkkuja, joihin voi vaan syöttää omistukset sekä niiden prosenttiosuudet salkusta. 

Kun salkku on valmis, voi valita X-Ray -välilehden ylhäältä (kuvassa keltaisella):


Kun rullaa avautuvan sivun alalaitaan löytää salkun 10 suurinta sijoituskohdetta.


 

LISÄYS: X-ray toimii näköjään myös ilman kirjautumista täällä

Tässä vielä nopeat vinkit käyttöön:


Sijoitukset saa lisättyä listaan painamalla rivin perässä olevaa suurennuslasia ja kirjoittamalla hakusanan tai rahaston ISIN-koodin tyhjään kenttään (kuvassa kirjoitettu Nordnet). Painetaan kentän vieressä olevaa nuolta ja valitaan listasta haluttu kohde.

Kullekin kohteelle annetaan lisäksi painot, kuinka suurella prosenttiosuudella salkusta ne haluaa mukaan. Lopuksi painetaan sivun alakulmasta "Näytä X-Ray".

Avautuu seuraavanlainen yleisnäkymä:


Salkun suurimmat yksittäiset sijoituskohteet löytyvät tosiaan tämän sivun alareunasta. Yleisnäkymän lisäksi kannattaa huomata, että valikosta löytyy vielä tarkempia tietoja kustakin kategoriasta.

 

Salkkuni top 10 osakkeet 

Keräsin oman salkkuni tiedot hieman havainnollisempaan muotoon:

 

 
Pääasiassa kovin tuttuja yrityksiä listalta löytyy, mutta toisaalta myös jotain yllätyksiä, kuten Investor ja Industrivarden.
  • Neljän kärki on suoraan sama kuin esimerkiksi maailma-ETF:ssäni: Apple, Microsoft, Amazon ja Facebook. Niiden yhteenlaskettu osuus salkusta on 11%.
  • Ruotsalainen sijoitusyhtiö Investor nousee listalle viideksi Spiltanin Investmentbolag -rahaston kautta. Vaikka kyseinen rahasto on vain vajaan 4% osuudella salkussani, niin Investorin huima 27% paino rahastosta nostaa sen korkealle tällekin listalle.
  • UnitedHealth Group on ainoana listan yrityksistä vieras. Yllätyinkin, kun luin sen olevan maailman suurimpia terveydenhuoltoalan yrityksiä. Yritys tarjoaa tuotteita terveydenhoitoon sekä vakuutuspalveluita. Osake on terveydenhuoltorahastoni suurin omistus.
  • Johnson & Johnson on itselle tutumpi yritys. Se valmistaa päivittäistavaroita sekä terveydenhoitoalan tuotteita. Tunnettuja brändejä ovat esimerkiksi Neutrogena, Nicorette ja Listerine.
  • Alphabetin, eli Googlen taustalla olevan yrityksen, omistus jakautuu kahden eri osakesarjan (A ja C) kesken. Ne yhteenlaskettuna noustaisiin listan neljännelle sijalle.
  • Toinenkin ruotsalainen sijoitusyhtiö nousee Spiltanin rahaston kautta top kymmeneen, Industrivärden. Noin neljäs osa kyseisen rahaston pääomasta on sijoitettu yritykseen.
  • Yhteensä 10 suurinta osaketta muodostavat 16,7% rahastojeni sijoituksista. 

Kaiken kaikkiaan top 10 kokoonpano oli varsin odotettu, mutta edelleen hämmentää, kuinka helposti Spiltanin Investmentbolag -rahaston suurimmat sijoitukset nousevat mukaan listalle rahaston erikoisen luonteen vuoksi. Investor ja Industrivärden kattavat yhteensä yli puolet kyseisestä rahastosta.

Oletko sinä tutkinut, mitkä osakkeet nousevat sinun salkussasi esiin?

maanantai 5. lokakuuta 2020

Indeksisijoittamista yksinkertaisimmillaan yhdellä maailmarahastolla

Miten voi hoitaa sijoittamisen indeksirahaston avulla mahdollisimman helposti ja yksinkertaisesti, mutta kuitenkin laajan maantieteellisen hajautuksen huomioiden? Siihen kysymykseen paneudutaan tänään blogissa.

Muistathan, että blogissa esitetyt asiat ovat omia mielipiteitäni, ei sijoitussuosituksia. Jokainen tekee itse omat sijoituspäätöksensä.

Olen aiemmin kirjoittanut, miksi indeksirahastot ovat mielestäni hyvä sijoituskohde. Nykyään indeksirahastotarjontaa alkaa olemaan ilahduttavan paljon, mutta tämä saattaa toisaalta aiheuttaa valinnan vaikeutta. Minkä alueen indeksirahastoja sitä esimerkiksi valitsisi?


Jos indeksisijoittamisen haluaa hoitaa mahdollisimman yksinkertaisesti ja yhden rahaston avulla, niin itse valitsisin jonkun maailmanlaajuisesti sijoittavan rahaston. Rahasto-ostot voi myös usein automatisoida kuukausisäästösopimuksen avulla. Tällä tavoin saa osakemarkkinoiden keskimääräisen tuoton vähällä vaivalla.   

Lähes joka tarjoajalta näyttää löytyvän ns. maailmarahasto, jolla saa maailmanlaajuisen hajautuksen helposti. Keräsin kyseiset indeksirahastot tähän kirjoitukseen ja vertailin niiden ominaisuuksia.

 
Tiedot on päivitetty 5.5.2021. Lähteinä käytetty palveluntarjoajia sekä Morningstaria. 
Huom. ajan myötä tiedot voivat muuttua, joten tarkistathan aina itse ajantasaiset tiedot.
 
Muutoksia edelliseen versioon:
-  SPP Globalin juoksevat kulut laskeneet: 0,32 % -> 0,31 %
- OP-Maailma Indeksin vertailuindeksi vaihtunut: MSCI World -> MSCI World ESG Universal Net. Myös juoksevat kulut laskeneet hieman: 0,45 % -> 0,43 %.

 

Tarjonta

Maailma-indeksirahastoja löytyy ainakin Nordealta, Nordnetilta, Osuuspankilta sekä Handelsbankenilta. Yhteensä vaihtoehtoja löytyi viisi kappaletta. 

 

Rahastojen suurin ero on, haluaako rahaston sisältävän maailman kehittyneiden maiden (USA, Eurooppa, Japani ym.) lisäksi myös kehittyviä maita, kuten Kiinaa

Kehittyvät maat ovat mukana SPP:n sekä Handelsbankenin rahastoissa. Nordean, Nordnetin ja Osuuspankin maailmarahastot sijoittavat pelkästään maailman kehittyneisiin maihin. Nämä kaikki kolme seuraavat jotain MSCI World -indeksiä.

Rahastojen vuosittaiset juoksevat kulut vaihtelevat 0,30 - 0,50% välillä. 

Nordnetin Indeksirahasto Maailma poikkeaa muista rahastoista siten, että se on synteettinen eli rahasto on toteutettu johdannaisten avulla. Muut rahastot ovat fyysisiä, eli ne omistavat lähtökohtaisesti vertailuindeksin mukaiset osakkeet. Itse suosin fyysisiä rahastoja, koska haluan ymmärtää, mihin sijoitan.


Toisessa taulukossa on tarkempaa tietoa rahastojen tuotoista sekä palkkioista:

 

Kaikki rahastot ovat kasvuosuuksia, eli rahastojen omistamista osakkeista saadut osingot uudelleen sijoitetaan takaisin rahastoon.

Rahastojen tuotoista nostin esiin viimeisen vuoden sekä 3 vuoden tuotot. SPP:n sekä Nordnetin rahastot on perustettu vuonna 2020, eli näiltä pidempi tuottohistoria vielä puuttuu. 

Huomauttaisin lisäksi, etteivät nämä yli 30 prosentin tuotot vuoden ajalta ole mitään normaaleja tuottoja, vaan luvut näyttävät juuri tällä hetkellä hyvältä, koska vuosi sitten oltiin vasta toipumassa pörssiromahduksesta ja nousu on sen jäljiltä ollut hurjaa.

Ratingilla tarkoitetaan Morningstarin Ratingia, jossa rahastoille annetaan 1 - 5 tähteä sen perusteella, miten hyvin se on pärjännyt suhteessa muihin saman luokan rahastoihin.

Osuuspankki näyttää olevan ainoa toimija näistä, joka perii merkintä- ja lunastuspalkkioita rahastojen ostosta ja myynnistä.

 

Rahastojen vastuullisuus

Morningstarin vastuullisuusarvosanan osalta rahastoista ei löydy hajontaa:

Kaikki saavat tasaisesti vastuullisuusratingiksi 3/5. Mitä suurempi luku on, sitä vastuullisemmaksi Morningstar katsoo rahaston.


Rahastojen sijoitukset

Tässä osiossa käydään läpi, mihin rahastot sijoittavat. Koska Nordnet Indeksirahasto Maailma on johdannaisten avulla toteutettu, eikä todellisuudessa omista indeksinmukaisia osakkeita, jätin sen pois tästä osiosta. 

 

Osakesijoitukset

Kuinka moneen eri osakkeeseen rahastot sijoittavat: (rahastojen nimet lyhennetty)

Rahastoilla, jotka sijoittavat myös kehittyviin maihin (SPP, HB), osakesijoitusten määrä on reilu 1 900.  Pelkkiin kehittyneisiin maihin sijoittavien Nordean ja OP:n rahastojen sijoituksien määrä on alhaisempi, reilu 1 500. 

Kaikki rahastot ovat joka tapauksessa erittäin laajasti hajautettuja eri osakkeisiin.

 

Suurimmat sijoitukset

Kolmen suurimman sijoituksen lista on kaikilla rahastoilla sama:

    1. Apple
    2. Microsoft
    3. Amazon

OP:n rahastossa ainoa ero on, että Microsoft on suurin sijoitus ja Apple tulee vasta toisena.


Maantieteelliset alueet

Seuraavassa taulukkossa on tieto, miten rahastojen omistukset jakautuvat maantieteellisesti:

 

Suurin osa kaikkien rahastojen sijoituksista kohdistuu Pohjois-Amerikkaan. Sitä seuraavat Eurooppa sekä Japani. Sitten tuleekin eroja riippuen katsotaanko valkoisia (SPP, HB) vai keltaisia rahastoja (Nordea, OP):

Valkoisella taustalla olevat rahastot tosiaan sisältävät myös kehittyviä markkinoita, kun taas keltaisella merkityt vain kehittyneitä maita. Ero näkyy erityisesti siinä, että kehittyvän ja kehittyneen Aasian rooli on selkeästi suurempi valkoisissa rahastoissa. Toisaalta keltaisissa rahastoissa kehittyneet maat, kuten Yhdysvallat ovat mukana suuremmilla painoilla.

 

Maat

Katsotaan vielä tarkemmin kolmea suurinta yksittäistä maata, joihin rahastojen sijoitukset kohdistuvat:

Huomataan, että Kiina nousee SPP:n ja Handelsbankenin rahastojen kolmanneksi suurimmaksi maaksi. Nämä rahastot sijoittavat tällä hetkellä noin 5% rahastopääomastaan Kiinaan.

Yhdysvaltojen rooli on tosiaan kaikissa rahastoissa korostunut ja Japani puolestaan löytyy kaikilta listan kakkospaikalta. 

 

Sektorit

Rahastojen sijoitusten kolme suurinta toimialaa ovat samat kaikille:

Taulukon luvut ovat sektoreiden painotuksia kullekin rahastolle.

Teknologia on suurin toimiala, joille rahastot sijoittavat. Kaikilla noin 20% rahastopääomasta on sijoitettuna teknologiasektorille. Sitä seuraavat rahoituspalvelut sekä terveydenhuolto.


Miten rahastoihin voi sijoittaa?

Alla olevaan taulukkoon keräsin tiedot, mistä rahastoja voi hankkia ja mikä on minimikertasumma, jonka rahastoon voi sijoittaa:

 

SPP Aktiefond Globalia on tarjolla ainakin Nordnetissa sekä Nordeassa, ja muut rahastot löytyvät nimessäkin esille tulevalta toimijalta.

Handelsbankenilla ja Osuuspankilla ei ole minimisijoitussummaa rahastoihin. Nordealla kertasijoitus täytyy olla vähintään 10 euroa ja Nordnetilla 15 euroa. SPP:n rahastolla osalta Nordean minimisijoitussumma näytti korkeammalta, mukaan pääsee 20 eurolla.

Kaikki välittäjät tarjoavat mahdollisuutta rahastojen ostamiseen kertaostojen lisäksi myös kuukausisäästösopimuksella.



Kerro ihmeessä kommentteihin, jos sinulle tulee mieleen muita Suomessa tarjottavia maailma -indeksirahastoja, niin lisäillään listalle.

Ovatko nämä esitellyt rahastot sinulle tuttuja?

torstai 1. lokakuuta 2020

Kuukausikatsaus: syyskuu 2020

Lokakuu on täällä ja se tarkoittaa, että on aika käydä läpi syyskuun tapahtumat sijoitusten ja blogin osalta.

Kuluneen kuun aikana esittelin sijoituksistani Spiltanin ruotsalaisiin sijoitusyhtiöihin sijoittavan rahaston. Lisäksi kävin läpi sijoitussuunnitelman tekemistä ja samalla avasin oman suunnitelmani. Indeksirahastotarjoajista perehdyin Handelsbankeniin


Salkun kehitys

Sijoituksien osalta päädyttiin elokuun ja syyskuun alun hurjan nousun jälkeen alaspäin epävarmuuden lisääntyessä. Varsin suuria päiväliikkeitä ylös- ja alaspäin nähtiin. Minua laskusuuntaiset päivät innostivat tekemään lisäsijoituksia. Loppukuusta palailtiin takaisin ylöspäin, niin ettei kokonaisuudessa jäätykään kuukauden osalta paljoa miinukselle.

Kaiken kaikkiaan kuukauden salkun kehitys näytti seuraavalta:

 

Syyskuun tuotoksi muodostui -0,7%. Rahassa mitattuna miinusta kertyi 76 euroa. Joka tapauksessa viiden kuukauden nousuputki napsahti poikki ja syyskuusta muodostui ensimmäinen lievä laskukuukausi sitten maaliskuun 2020.

Viime aikoina olen havahtunut, että oma sijoitussalkku on tosiaan kasvanut suuremmaksi. 1% arvonmuutos suuntaan tai toiseen tarkoittaa jo reilua 110 euroa salkun arvossa. Jotenkin vasta nyt olen alkanut miettimään, että oikeasti isommilla sijoitussummilla ihan normaalit päiväliikkeetkin voivat olla rahassa mitattuna huomattavia. 


Yksittäisten rahastojeni osalta kurssikehitys kuukauden aikana oli rahastovaluutoillaan seuraava: 

Rahasto Kurssimuutos %
Spiltan Aktiefond Investmentbolag 7 %
Handelsbanken Hälsovård Tema 2 %
iShares Core MSCI EM IMI ETF 1 %
Nordnet Indeksirahasto Suomi 0 %
SPP Aktiefond Global -1 %
Nordnet Indeksfond Norge -1 %
iShares Core MSCI World ETF -1 %
Handelsbanken USA indeksi -2 %
BGF World Technology Fund -2 %
 

Spiltan Aktiefond Investmentbolag oli kuukauden tähti 7% arvon nousullaan. Myös terveydenhuoltorahasto ja kehittyvien maiden ETF päätyivät plussan puolelle. 

USA:lle ja teknologiaosakkeille kuukausi oli heikoin. Euroissa mitattuna Norjankin rahaston syyskuu oli selvästi heikompi päätyen - 6,5 % lukemiin, kun kruunu heikkeni taas euroon nähden. Kruunuissa mitattuna osuuden markkina-arvo ei tippunut kuin prosentin.

 

Kuukauden ostot

Lisäsijoitusten ja salkun markkina-arvon muutoksen osalta syyskuu oli seuraavanlainen:


arvo  31.8.2020 arvo  30.9.2020 arvon muutos-% kuukauden ostot
iShares Core MSCI World ETF 4 787 € 4 727 € -1 % -
Handelsbanken USA indeksi 2 215 € 2 270 € 2 % 95 €
SPP Aktiefond Global 752 € 926 € 23 % 180 €
BGF World Technology Fund 869 € 900 € 4 % 30 €
iShares Core MSCI EM IMI ETF 781 € 790 € 1 % -
Handelsbanken Hälsovård Tema 665 € 703 € 6 % 25 €
Spiltan Aktiefond Investmentbolag 396 € 430 € 9 % 15 €
Nordnet Indeksirahasto Suomi 373 € 387 € 4 % 15 €
Nordnet Indeksfond Norge 368 € 359 € -2 % 15 €
TOTAL 11 207 € 11 492 € 3 % 375 €
 

Kuukauden aikana tein uusia sijoituksia 375 eurolla, eli kahta edellistä kuukautta suuremmalla summalla. Samalla ylittyi myös kymppitonnin raja sijoituksiin laitetussa rahamäärässä.

Uusien sijoitusten avulla salkun markkina-arvo kasvoi 3% syyskuussa.

 

Salkun tilanne

Kuun vaihteessa sijoitussalkun kokonaistilanne näyttää tältä:


30.9.2020
Sijoitettu: 10 120 €
Salkun arvo: 11 492 €
Tuotto euroina: 1 371 €
Tuotto%: 13,6 %
 
Olen tähän mennessä laittanut sijoituksiin rahaa 10 120 € ja niiden markkina-arvo on nyt 11 492 €. Ollaan siis 1 371 € voitolla kokonaisuudessaan.
 

Ensi kerralla palaillaan asiaan maailma indeksirahastojen vertailun merkeissä. Julkaisen vertailun ensi maanantaina, joten lisää luettavaa luvassa silloin.

Miten sinun syyskuusi sujui?